Какие способы сохранить деньги предлагают эксперты
- Опубликовано 18 февраля 2016
- Финансы
- Автор: Александра Клименко
Центробанк несколько дней назад опубликовал данные по покупкам населением валюты в декабре 2015 года. Люди стали спокойнее и прекратили массово скупать доллары, но объем совокупного спроса вырос.
Эксперты говорят о том, что россияне начали исправлять свои ошибки и прекратили активно скупать валюту.
По данным ЦБ, среднемесячный курс доллара в декабре вырос на 8,0% или на 5,17 рубля, но чистый спрос населения на наличную иностранную валюту по сравнению с ноябрем снизился на 20%. То есть население в условиях падения рубля не поддавалось панике, и спрос на доллары и евро был умеренным. При этом совокупный спрос на валюту вырос на 43% и составил $7,7 млрд. В этот спрос включается и снятие средств с валютных депозитов и счетов: граждане снимали со счетов ранее приобретенную иностранную валюту и конвертировали ее в рубли. При этом объем совокупного спроса даже с учетом средств, снятых со счетов, оказался существенно меньше, чем в декабре 2013 и 2014 годов.
Евровалюта была еще менее популярна: декабрьский спрос населения на доллары к ноябрю вырос на 50%, на евро – на 25%. Средний размер сделки по покупке валюты снизился на 35% за год и в декабре 2015 составил $1 717.
Продажи валюты населением увеличились на 62% к ноябрю, суммарно было продано долларов на 6,7 миллиарда. Это минимальный объем для декабря за последние три года, однако максимум 2015 года. Возможно, в конце года от валюты избавлялись те, кто купил валюту в панике годом ранее, в декабре 2014 года, a также та часть населения, которая смогла заработать на курсовых разницах, купив валюту в течение 2015 года по более выгодному курсу.
В итоге декабрь 2015 года стал исключением из правила последних лет, когда в конце года наблюдался значительный рост спроса на «заграничные деньги». В декабре же 2015 года чистый спрос упал на 20% к ноябрю и составил только $1 млрд. Падение спроса на евро при этом заметно выше, чем на доллары.
Что это означает для рынка
Население в декабре прошедшего года, несмотря на девальвацию рубля, демонстрировало редкую устойчивость к падению курса родной валюты. Спрос на валюту был перекрыт объемами продажи от граждан, чистый спрос составил только $1 млрд. против $1,2 млрд. в ноябре 2015 и $8,2 млрд. в декабре 2014. Объяснить это можно двумя причинами.
- Население привыкло к нынешнему курсу рубля и не ждет еще большей девальвации (хотя в январе курс упал еще на 9,4%)
- Большая часть свободной наличности у населения уже была переведена в валюту годом ранее. В условиях падения доходов новые накопления появляются значительно медленнее.
Эксперты считают, что такие тенденции будут сохраняться в течение всего 2016 года. Советы населению о том, как сохранить свои деньги, дала Наталья Смирнова, генеральный директор компании «Персональный советник», в издании "Секрет фирмы".
Как спасти свой миллион от инфляции
- Положить деньги в тумбочку
Плюсы:
- номинально у вас останется вся сумма.
Минусы:
- будет гарантированно потеряно 10-12% покупательной способности денег из-за инфляции: по прогнозам министра экономического развития Алексея Улюкаева, в этом году инфляция составит 7–7,5%;
- существует риск потратить деньги на ненужные спонтанные покупки: деньги, которые лежат совсем рядом, часто хочется потратить;
- деньги могут банально украсть грабители.
- Купить валюту
Минусы:
- валютный риск. Что будет происходить с курсами валют дальше, совершенно непонятно. Так, в декабре 2014 года многие поддались панике и скупили валюту, а весной 2015 доллар опустился ниже 50 рублей.
- Инвестировать в недвижимость
Заработать на покупке квадратных метров можно за счет сдачи в аренду дома или квартиры и роста цен на недвижимость в будущем.
Плюсы:
- есть шанс, что цена на квадратный метр будет расти, потому что сейчас цены на жилье, особенно на вторичку, заметно упали. При улучшении экономической ситуации в стране есть шансы на прибыль в 20–30%;
- из-за снижения покупательной способности населения цены на аренду упали. При восстановлении экономики ставку можно будет поднять, что увеличит рентную доходность;
- налоговый вычет в размере до 2 млн рублей от стоимости и до 3 млн рублей от процентов по кредиту, а также маткапитал способны компенсировать часть затрат;
- недвижимость никогда не потеряет 100% цены, нет риска полной потери капитала.
Минусы:
- никто не гарантирует скорого восстановления экономики страны;
- высокие налоги: налог на имущество физлиц заменен на налог на недвижимость, который считается от кадастровой стоимости (близкой к рыночной). Налоговая нагрузка на владельцев недвижимости возросла и будет расти до 2020 года, когда налог на недвижимость полностью выйдет на расчет от кадастровой стоимости;
- неликвидность недвижимости: быстро обменять квадратные метры на деньги невозможно;
- если покупка совершается в ипотеку, большую часть доходов съест банковский кредит;
- в строящемся жилье есть серьезные риски недостроя;
- доходность от сдачи в аренду вряд ли будет выше 3–5% годовых, что ниже доходности по вкладам;
- порог входа высок: на миллион рублей вы сможете купить только один объект и не самого лучшего качества.
- Сделать вклад в банке
Плюсы:
- миллион рублей полностью покрывается системой страхования вкладов вместе с процентами, так что в случае отзыва лицензии у банка вам вернут деньги;
- гарантированная доходность вклада, можно найти предложения с высокой ставкой – 10-12%;
- если выбрать вклад с частичным снятием и льготным расторжением, можно получить деньги назад в случае необходимости, не потеряв в процентах;
- льготное налогообложение: доходность по рублевым вкладам не облагается НДФЛ, если ставка по вкладу не превышает ключевую ставку +5%, то есть на данный момент это 11% + 5%;
- низкий порог входа: вклады доступны от самых небольших сумм.
Минусы:
- сложно найти ставку в 12%, так что вклад не сможет обыграть инфляцию в стране. В лучшем случае вкладчика ждет «выход в ноль». Если же брать вклад с частичным снятием и льготным досрочным расторжением, то тяжело будет найти и 10%;
- если у банка отзовут лицензию, все деньги будут заморожены на 2 недели до начала выплат.
- Инвестировать в облигации
Это государственные, муниципальные и корпоративные облигации надежных компаний России.
Плюсы:
- ликвидность: можно выйти в любой момент без потери купонного дохода;
- гарантированный доход: если ждать погашения или выбрать надежных эмитентов, которые не допустят дефолта;
- купоны по государственным облигациям (ОФЗ) не облагаются НДФЛ. Также доход (разница между ценой покупки и продажи) не облагается налогом, если инвестировать в облигацию свыше трех лет и если прибыль не превысит размер инвестиционного вычета (9 млн рублей при инвестировании на три года, далее плюс 3 млн за каждый дополнительный год);
- есть возможность получить налоговый вычет с суммы инвестиций в облигации через индивидуальный инвестиционный счет (возможно только при инвестировании не более 400 000 рублей в год и на срок от трех лет);
- низкий порог входа (во многие облигации можно войти с суммой в тысячу рублей);
- доход выше, чем по вкладам: 12-14% годовых.
Минусы:
- существует риск дефолта эмитента;
- при продаже облигаций раньше погашения существует риск продать дешевле, чем цена покупки.
- Микрофинансовые организации (МФО)
Плюсы:
- ликвидность: многие МФО дают возможность досрочно изымать до 50% инвестированной суммы без потери накопленного процента;
- высокая доходность: можно заработать 20-22% годовых, порой и больше;
- гарантированный доход, он не зависит от рыночных колебаний;
- даже если нет 1,5 млн рублей (минимальный порог входа в МФО по закону), инвестировать все равно можно. Большинство МФО позволяют инвестировать в них через кредитные кооперативы с более низким порогом входа;
- с 2011 года МФО лицензируются и регулируются Центробанком, так что данный рынок уже не такой стихийный, как был до этого;
- риск неисполнения обязательств МФО страхуется, то есть у инвесторов имеется страховка от банкротства МФО.
Минусы:
- при банкротстве МФО и страховой компании есть риск лишиться капитала.
- Инвестиции в продукты с защитой капитала
Эти продукты предполагают, что в самом неблагоприятном случае удастся вернуть 100% вложенных средств, а при лучшем сценарии возможен доход до 15–20% годовых, иногда и выше. Это готовые портфели из облигаций и опционов, когда неисполнение опциона компенсируется купоном по облигациям. Эти продукты могут иметь форму инвестиционного страхования жизни, структурного продукта и стратегии доверительного управления.
Плюсы:
- существует возможность более высокого заработка, чем по депозитам и облигациям, без риска потерь. Эти продукты предлагают некий минимальный гарантированный уровень дохода до 4–9% годовых с возможностью более высокого заработка при удачной опционной стратегии.
Минусы:
- неликвижность: из инструмента с защитой капитала досрочно можно либо вообще не выйти, либо выйти с серьезными потерями;
- существует риск получить нулевой доход, то есть не защитить капитал от инфляции, если опционная стратегия окажется неудачной, а гарантированного дохода по инструменту не предусмотрено;
- существует риск лишиться существенной части вложенного капитала в случае дефолта;
- не всегда есть возможность изменить опционную стратегию по инструменту в ходе его работы и подстроиться под новые реалии.
